الأفكار الرئيسية

• وتعني الحيازات الكبيرة للمؤسسات في Ecolab أن لها تأثيرًا كبيرًا على سعر سهم الشركة
• يمتلك أكبر 19 مساهمًا 50٪ من الشركة
• وقد باعت المطلعين في الآونة الأخيرة

يجب على كل مستثمر في شركة Ecolab Inc. ( NYSE:ECL ) أن يكون على دراية بأقوى مجموعات المساهمين. ونلاحظ أن المؤسسات تمتلك حصة الأسد في الشركة بنسبة ملكية تبلغ 77%. وبعبارة أخرى، فإن المجموعة ستحقق أكبر قدر من الربح (أو ستخسر أكثر) من استثماراتها في الشركة.

وبما أن المؤسسات لديها إمكانية الوصول إلى كميات هائلة من رأس المال، فإن تحركاتها في السوق تميل إلى الحصول على الكثير من التدقيق من قبل المستثمرين الأفراد أو الأفراد. ونتيجة لذلك، فإن المبلغ الكبير من الأموال المؤسسية المستثمرة في الشركة يُنظر إليه عمومًا على أنه سمة إيجابية.

دعونا نلقي نظرة فاحصة لنرى ما يمكن أن تخبرنا به الأنواع المختلفة من المساهمين عن Ecolab.

اطلع على أحدث تحليلاتنا لـ Ecolab

ماذا تخبرنا الملكية المؤسسية عن Ecolab؟

عادة ما يقوم المستثمرون المؤسسيون بمقارنة عوائدهم بعوائد المؤشر المتبع بشكل شائع. لذا فهم يفكرون عمومًا في شراء الشركات الأكبر المدرجة في المؤشر القياسي ذي الصلة.

يمكننا أن نرى أن شركة Ecolab لديها مستثمرين مؤسسيين؛ ويمتلكون جزءًا كبيرًا من أسهم الشركة. وهذا يشير إلى بعض المصداقية بين المستثمرين المحترفين. ولكن لا يمكننا الاعتماد على هذه الحقيقة وحدها لأن المؤسسات تقوم باستثمارات سيئة في بعض الأحيان، تمامًا كما يفعل الجميع. ليس من غير المألوف أن نرى انخفاضًا كبيرًا في أسعار الأسهم إذا حاول اثنان من المستثمرين المؤسسيين الكبار بيع الأسهم في نفس الوقت. لذلك، يجدر التحقق من مسار الأرباح السابقة لشركة Ecolab (أدناه). بالطبع، ضع في اعتبارك أن هناك عوامل أخرى يجب أخذها في الاعتبار أيضًا.

يجب على المستثمرين ملاحظة أن المؤسسات تمتلك في الواقع أكثر من نصف الشركة، حتى تتمكن بشكل جماعي من ممارسة قوة كبيرة. Ecolab ليست مملوكة لصناديق التحوط. تعد شركة Cascade Investment, LLC حاليًا أكبر مساهم في الشركة بنسبة 11% من الأسهم القائمة. وفي الوقت نفسه، يمتلك ثاني وثالث أكبر المساهمين 8.0% و7.6% من الأسهم القائمة، على التوالي.

وبالنظر إلى سجل المساهمين، يمكننا أن نرى أن 50٪ من الملكية يسيطر عليها أكبر 19 مساهمًا، مما يعني أنه لا يوجد مساهم واحد لديه حصة أغلبية في الملكية.

في حين أنه من المنطقي دراسة بيانات الملكية المؤسسية لشركة ما، فمن المنطقي أيضًا دراسة مشاعر المحللين لمعرفة الاتجاه الذي تهب فيه الرياح. هناك الكثير من المحللين الذين يغطون السهم، لذا قد يكون من المفيد رؤية ما يتوقعونه أيضًا.

ملكية المطلعين على Ecolab

في حين أن التعريف الدقيق للشخص المطلع يمكن أن يكون ذاتيًا، إلا أن الجميع تقريبًا يعتبرون أعضاء مجلس الإدارة من المطلعين. إدارة الشركة مسؤولة أمام مجلس الإدارة ويجب أن يمثل الأخير مصالح المساهمين. ومن الجدير بالذكر أنه في بعض الأحيان يكون المديرون رفيعو المستوى هم أنفسهم في مجلس الإدارة.

أنا عمومًا أعتبر الملكية الداخلية أمرًا جيدًا. ومع ذلك، في بعض المناسبات، يصعب على المساهمين الآخرين تحميل مجلس الإدارة المسؤولية عن القرارات.

تشير أحدث البيانات لدينا إلى أن المطلعين يمتلكون أقل من 1% من شركة Ecolab Inc. ونظرًا لكونها شركة كبيرة جدًا، فإننا لا نتوقع أن يمتلك المطلعون نسبة كبيرة من الأسهم. بشكل جماعي، يمتلكون 64 مليون دولار أمريكي من الأسهم. من الجيد أن نرى أعضاء مجلس الإدارة يمتلكون أسهمًا، ولكن قد يكون من المفيد التحقق مما إذا كان هؤلاء المطلعون قد اشتروا.

الملكية العامة

يمتلك عامة الناس، وهم عادةً مستثمرون أفراد، حصة قدرها 11% في Ecolab. في حين أن هذه المجموعة لا يمكنها بالضرورة اتخاذ القرارات، فمن المؤكد أنها يمكن أن يكون لها تأثير حقيقي على كيفية إدارة الشركة.

ملكية الأسهم الخاصة

وبحصة تبلغ 11%، يمكن لشركات الأسهم الخاصة التأثير على مجلس إدارة شركة Ecolab. قد يشجع هذا بعض المستثمرين، حيث أن الأسهم الخاصة قادرة في بعض الأحيان على تشجيع الاستراتيجيات التي تساعد السوق على رؤية القيمة في الشركة. وبدلاً من ذلك، قد يخرج هؤلاء المالكون من الاستثمار بعد طرحه للاكتتاب العام.

الخطوات التالية:

في حين أنه من المفيد النظر في المجموعات المختلفة التي تمتلك شركة ما، إلا أن هناك عوامل أخرى أكثر أهمية. ولتحقيق هذه الغاية، يجب أن تكون على دراية بالعلامتين التحذيريتين اللتين رصدناهما مع Ecolab .

ولكن في النهاية فإن المستقبل ، وليس الماضي، هو الذي سيحدد مدى نجاح أصحاب هذه الأعمال. ولذلك نعتقد أنه من المستحسن إلقاء نظرة على هذا التقرير المجاني الذي يوضح ما إذا كان المحللون يتوقعون مستقبلا أكثر إشراقا .

ملاحظة: يتم حساب الأرقام الواردة في هذه المقالة باستخدام بيانات من آخر اثني عشر شهرًا، والتي تشير إلى فترة 12 شهرًا تنتهي في آخر تاريخ من الشهر الذي تم فيه تأريخ البيان المالي. قد لا يكون هذا متسقًا مع أرقام التقرير السنوي للعام بأكمله.

هذه المقالة التي كتبها Simply Wall St عامة بطبيعتها. نحن نقدم التعليقات بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط باستخدام منهجية غير متحيزة وليس المقصود من مقالاتنا أن تكون نصيحة مالية. ولا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نحن نهدف إلى أن نقدم لك تحليلًا مركزًا طويل المدى مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ببساطة، ليس لدى Wall St أي مركز في أي من الأسهم المذكورة.