فهم موقف ServiceNow في صناعة البرمجيات مقارنة بالمنافسين

-0.58% Pre

سيرفس ناو

NOW

1099.11

-0.58%

0.00%

Pre

في عالم الأعمال الديناميكي والتنافسي، يعد إجراء تحليل شامل للشركة أمرًا ضروريًا للمستثمرين وخبراء الصناعة. في هذه المقالة، سنقوم بإجراء مقارنة شاملة للصناعة، وتقييم ServiceNow (NYSE: NOW ) ومنافسيها الرئيسيين في صناعة البرمجيات. من خلال الفحص الدقيق للمقاييس المالية الرئيسية وموقف السوق وآفاق النمو، فإن هدفنا هو تقديم رؤى قيمة للمستثمرين وإلقاء الضوء على أداء الشركة داخل الصناعة.

خلفية ServiceNow

توفر ServiceNow Inc حلولاً برمجية لتنظيم وأتمتة العمليات التجارية المختلفة عبر نموذج تسليم SaaS. تركز الشركة بشكل أساسي على وظيفة تكنولوجيا المعلومات لعملاء المؤسسات. بدأت ServiceNow بإدارة خدمات تكنولوجيا المعلومات، وتوسعت داخل وظيفة تكنولوجيا المعلومات، ومؤخرًا وجهت منطق أتمتة سير العمل إلى المجالات الوظيفية خارج تكنولوجيا المعلومات، ولا سيما خدمة العملاء، وتقديم خدمات الموارد البشرية، وعمليات الأمان. تقدم ServiceNow أيضًا منصة تطوير تطبيقات كخدمة.

شركة	نسبة السعر إلى الربح	ص/ب	ملاحظة/ملاحظة	العائد على حقوق الملكية	الأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك (بالمليارات)	إجمالي الربح (بالمليارات)	نمو الإيرادات
شركة سيرفس ناو	145.33	20.72	18.52	4.81%	0.67 دولار	2.21 دولار	22.25%
شركة مايكروسوفت	33.55	10.50	11.94	8.87%	38.23 دولار	45.49 دولار	16.04%
شركة أوراكل	43.26	43	8.83	30.01%	5.44 دولار	9.4 دولار	6.86%
شركة بالو ألتو نتوركس	49.48	22.80	15.89	7.42%	0.39 دولار	1.62 دولار	12.09%
شركة كراود سترايك القابضة	430.20	25.50	20.96	1.75%	0.12 دولار	0.73 دولار	31.74%
شركة فورتينت	46.53	208.72	11.02	504.05%	0.5 دولار	1.16 دولار	10.95%
شركة جين ديجيتال	29.40	8.54	4.76	7.92%	0.54 دولار	0.78 دولار	0.93%
شركة موندي.كوم المحدودة	358.38	16.10	17.53	1.62%	0.0 دولار	0.21 دولار	34.4%
شركة دولبي لابوراتوريز	33.44	2.86	5.65	1.58%	0.06 دولار	0.25 دولار	-3.2%
شركة كومفولت سيستمز	39.64	24.59	7.85	5.56%	0.02 دولار	0.18 دولار	3.83%
شركة كواليس	26.32	10.26	7.72	10.52%	0.05 دولار	0.12 دولار	8.38%
شركة تيراداتا	50.36	41.30	1.80	57.36%	0.09 دولار	0.27 دولار	-5.63%
شركة بروغرس للبرمجيات	34.45	6.46	3.97	6.88%	0.06 دولار	0.15 دولار	2.11%
شركة إن-آبل	67.94	3.13	5.10	1.32%	0.03 دولار	0.1 دولار	12.6%
متوسط	95.61	32.6	9.46	49.6%	3.5 دولار	4.65 دولار	10.08%

بعد فحص ServiceNow بشكل شامل، يمكننا استنتاج الاتجاهات التالية:

عند 145.33 ، فإن نسبة السعر إلى الأرباح للسهم تتجاوز بشكل كبير متوسط الصناعة بنحو 1.52x ، مما يشير إلى تقييم ممتاز نسبيًا مقارنة بأقران الصناعة.
إذا أخذنا في الاعتبار نسبة السعر إلى القيمة الدفترية البالغة 20.72 ، والتي هي أقل بكثير من متوسط الصناعة بنحو 0.64x ، فقد يكون السهم مقوماً بأقل من قيمته الدفترية مقارنة بنظرائه.
مع نسبة سعر إلى مبيعات مرتفعة نسبيًا تبلغ 18.52 ، وهو ما يعادل 1.96 ضعف متوسط الصناعة، يمكن اعتبار السهم مبالغًا في قيمته بناءً على أداء المبيعات.
إن العائد على حقوق الملكية (ROE) البالغ 4.81% هو أقل بنسبة 44.79% من متوسط الصناعة، مما يشير إلى عدم الكفاءة المحتملة في استخدام حقوق الملكية لتوليد الأرباح.
بلغت الأرباح قبل الفوائد والضرائب والاستهلاك والإطفاء (EBITDA) 670 مليون دولار، أي أقل من متوسط الصناعة بنحو 0.19 مرة ، مما يشير إلى انخفاض الربحية المحتملة أو التحديات المالية.
مع انخفاض إجمالي الربح بمقدار 2.21 مليار دولار ، وهو ما يشير إلى انخفاض بنسبة 0.48 مرة عن متوسط الصناعة، فقد تشهد الشركة انخفاضًا في الإيرادات بعد احتساب تكاليف الإنتاج.
إن نمو إيرادات الشركة بنسبة 22.25% يتجاوز متوسط الصناعة البالغ 10.08% ، مما يشير إلى أداء قوي للمبيعات وتفوق في السوق.

نسبة الدين إلى حقوق الملكية

الدين مقابل حقوق الملكية

نسبة الدين إلى حقوق الملكية (D/E) هي مقياس مالي يساعد في تحديد مستوى المخاطر المالية المرتبطة بهيكل رأس مال الشركة.

إن أخذ نسبة الدين إلى حقوق الملكية في المقارنات الصناعية يسمح بإجراء تقييم موجز للصحة المالية للشركة وملف المخاطر، مما يساعد في اتخاذ قرارات مستنيرة.

عند تقييم ServiceNow مقارنةً بأفضل 4 شركات من حيث نسبة الدين إلى حقوق الملكية، تظهر الأفكار التالية:

تتمتع ServiceNow بوضع مالي أقوى نسبيًا مقارنة بأكبر 4 نظيراتها، كما يتضح من نسبة الدين إلى حقوق الملكية المنخفضة البالغة 0.24 .
وهذا يعني أن الشركة تعتمد بشكل أقل على التمويل بالديون ولديها توازن أكثر ملاءمة بين الديون وحقوق الملكية.

النقاط الرئيسية

بالنسبة لشركة ServiceNow في قطاع البرمجيات، فإن نسبة السعر إلى العائد مرتفعة مقارنة بنظيراتها، مما يشير إلى المبالغة المحتملة في التقييم. نسبة السعر إلى القيمة الدفترية منخفضة، مما يشير إلى أن السهم قد يكون مقومًا بأقل من قيمته الحقيقية استنادًا إلى قيمته الدفترية. نسبة السعر إلى العائد مرتفعة، مما يشير إلى تقييم غني مقارنة بالمبيعات. من حيث العائد على حقوق الملكية، والأرباح قبل الفوائد والضرائب والإهلاك والاستهلاك، والربح الإجمالي، ونمو الإيرادات، تتخلف شركة ServiceNow عن نظيراتها في الصناعة، مما يعكس انخفاض الربحية وإمكانات النمو.

تم إنشاء هذه المقالة بواسطة محرك المحتوى الآلي الخاص بـ Benzinga وتمت مراجعتها بواسطة محرر.

المزيد ترجمة هذه الصفحة آلية. تحاول منصة سهم تحسين الترجمة ولكن لا تضمن دقتها وموثوقيتها، ولن تتحمل المسؤولية عن أي خسارة أو ضرر بسبب عدم دقة أو إغفال في الترجمة. *المخاطر وإخلاء المسؤولية: يمثل المحتوى أعلاه المسؤولية الشخصية للمؤلف وآرائه فقط، ولا يمثل أي مسؤولية لمنصة سهم، ولا يمكن لمنصة سهم تأكيد صحة ودقة ومصداقية المحتوى أعلاه. يجب على المستثمرين مراعاة مخاطر المنتجات الاستثمارية على ضوء ظروفهم الخاصة قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية. عند الضرورة، يرجى استشارة مستشار استثمار محترف. لا تقدم منصة سهم أي مشورة استثمارية، ولا تقدم أي التزامات أو ضمانات.