لقد شهدت أسهم Oceaneering International, Inc. ( NYSE:OII ) شهرًا مثيرًا للإعجاب حقًا، حيث ارتفعت بنسبة 29% بعد فترة مضطربة سابقة. وعلى مدار الثلاثين يومًا الماضية، بلغت الزيادة السنوية 43%.

وبعد الارتفاع القوي في الأسعار، فإن نسبة السعر إلى الأرباح لشركة Oceaneering International (أو "P/E") البالغة 22.3x قد تجعلها تبدو وكأنها صفقة بيع في الوقت الحالي مقارنة بالسوق في الولايات المتحدة، حيث تتمتع حوالي نصف الشركات بنسب سعر إلى أرباح أقل من 19x وحتى نسب سعر إلى أرباح أقل من 11x شائعة جدًا. ومع ذلك، نحتاج إلى البحث بشكل أعمق لتحديد ما إذا كان هناك أساس منطقي لارتفاع نسبة السعر إلى الأرباح.

بفضل نمو الأرباح الذي تفوق على معظم الشركات الأخرى في الآونة الأخيرة، كان أداء شركة Oceaneering International جيدًا نسبيًا. ويبدو أن العديد من الناس يتوقعون استمرار الأداء القوي للأرباح، وهو ما أدى إلى رفع نسبة السعر إلى الربحية. ومن المؤكد أنك تأمل ذلك، وإلا فإنك ستدفع ثمنًا باهظًا للغاية دون سبب معين.

هل تريد الحصول على صورة كاملة لتقديرات المحللين للشركة؟ إذًا سيساعدك تقريرنا المجاني عن Oceaneering International في اكتشاف ما يلوح في الأفق.

هل يتوافق النمو مع نسبة السعر إلى الربحية المرتفعة؟

إن نسبة السعر إلى العائد لشركة Oceaneering International ستكون نموذجية لشركة من المتوقع أن تحقق نموًا قويًا، والأهم من ذلك، أن تحقق أداءً أفضل من السوق.

وبالنظر إلى الماضي، فقد حقق العام الماضي زيادة استثنائية بلغت 78% في صافي أرباح الشركة. ومع ذلك، لم ترتفع أرباح السهم الواحد على الإطلاق مقارنة بالسنوات الثلاث الماضية، وهو أمر غير مثالي. لذا يبدو لنا أن الشركة حققت نتائج مختلطة من حيث نمو الأرباح خلال تلك الفترة.

وبالانتقال إلى المستقبل، تشير تقديرات المحللين الأربعة الذين يغطون الشركة إلى أن الأرباح من المتوقع أن تنمو بنسبة 34% خلال العام المقبل. وفي الوقت نفسه، من المتوقع أن ينمو باقي السوق بنسبة 15% فقط، وهو ما يعتبر أقل جاذبية بشكل ملحوظ.

وفي ضوء ذلك، فمن المفهوم أن نسبة السعر إلى الربح لشركة Oceaneering International تتفوق على أغلب الشركات الأخرى. ويبدو أن أغلب المستثمرين يتوقعون هذا النمو القوي في المستقبل وهم على استعداد لدفع المزيد مقابل السهم.

النتيجة النهائية لنسبة السعر إلى الربح لشركة Oceaneering International

لقد ارتفع مؤشر السعر إلى الأرباح لشركة Oceaneering International بشكل كبير منذ أن ارتفعت أسهمها بقوة. ويقال إن نسبة السعر إلى الأرباح هي مقياس أدنى للقيمة في بعض الصناعات، ولكنها يمكن أن تكون مؤشرًا قويًا لمعنويات الأعمال.

وكما توقعنا، فقد كشف فحصنا لتوقعات المحللين لشركة Oceaneering International أن توقعات أرباحها المتفوقة تساهم في ارتفاع نسبة السعر إلى الربحية. وفي هذه المرحلة يشعر المستثمرون بأن احتمالات تدهور الأرباح ليست كبيرة بما يكفي لتبرير نسبة السعر إلى الربحية المنخفضة. ومن الصعب أن نتصور أن سعر السهم سينخفض بقوة في المستقبل القريب في ظل هذه الظروف.

قد توجد العديد من المخاطر المحتملة في الميزانية العمومية للشركة. سيتيح لك تحليل الميزانية العمومية المجاني الذي نقدمه لشركة Oceaneering International والذي يتضمن ستة فحوصات بسيطة اكتشاف أي مخاطر قد تشكل مشكلة.

إذا لم تكن متأكدًا من قوة أعمال شركة Oceaneering International ، فلماذا لا تستكشف قائمتنا التفاعلية للأسهم ذات الأساسيات التجارية القوية لبعض الشركات الأخرى التي ربما فاتتك.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.