نعتقد أن جميع المستثمرين يجب أن يحاولوا شراء واحتفاظ أسهم الشركات الفائزة عالية الجودة لسنوات عديدة. في حين يصعب العثور على أفضل الشركات، إلا أنها يمكن أن تحقق عوائد ضخمة على مدى فترات طويلة. لا تصدق ذلك؟ إذاً انظر إلى سعر سهم CSW Industrials, Inc. ( NASDAQ:CSWI ). إنه أعلى بنسبة 392% مما كان عليه قبل خمس سنوات. وهذا مجرد مثال واحد على المكاسب الهائلة التي حققها بعض المستثمرين على المدى الطويل. كما كان من دواعي سرور المساهمين تحقيق مكاسب بنسبة 34% في الأشهر الثلاثة الماضية.

بعد مكاسب قوية في الأسبوع الماضي، من المفيد أن نرى ما إذا كانت العائدات طويلة الأجل مدفوعة بتحسن الأساسيات.

لا شك أن الأسواق تتسم بالكفاءة في بعض الأحيان، ولكن الأسعار لا تعكس دائماً الأداء الأساسي للأعمال. ومن خلال مقارنة الأرباح لكل سهم وتغيرات أسعار الأسهم بمرور الوقت، يمكننا أن نتعرف على كيفية تحول مواقف المستثمرين تجاه الشركة بمرور الوقت.

على مدى أكثر من نصف عقد من الزمان، تمكنت شركة CSW Industrials من زيادة أرباحها لكل سهم بنسبة 18% سنويًا. وكان نمو أرباح السهم هذا أبطأ من نمو سعر السهم بنسبة 38% سنويًا، خلال نفس الفترة. وهذا يشير إلى أن المشاركين في السوق ينظرون إلى الشركة باحترام أكبر هذه الأيام. وهذا ليس مفاجئًا بالضرورة بالنظر إلى سجل نمو الأرباح على مدار خمس سنوات. ويتجلى هذا التفاؤل في نسبة السعر إلى الربحية المرتفعة إلى حد ما والتي تبلغ 47.83.

تُظهر الصورة أدناه كيفية تتبع EPS بمرور الوقت (إذا قمت بالنقر فوق الصورة، يمكنك رؤية تفاصيل أكبر).

من الرائع بالطبع أن نرى كيف نجحت شركة CSW Industrials في زيادة أرباحها على مر السنين، ولكن المستقبل أكثر أهمية بالنسبة للمساهمين. يعد هذا التقرير التفاعلي المجاني حول قوة الميزانية العمومية لشركة CSW Industrials نقطة بداية رائعة، إذا كنت ترغب في التحقيق في السهم بشكل أكبر.

ماذا عن الأرباح؟

بالإضافة إلى قياس عائد سعر السهم، يجب على المستثمرين أيضًا مراعاة العائد الإجمالي للمساهمين (TSR). يتضمن TSR قيمة أي عمليات فصل أو عمليات جمع رأس مال مخفضة، إلى جانب أي أرباح، بناءً على افتراض إعادة استثمار الأرباح. لذلك بالنسبة للشركات التي تدفع أرباحًا سخية، غالبًا ما يكون TSR أعلى بكثير من عائد سعر السهم. وكما حدث، بلغ TSR لشركة CSW Industrials خلال السنوات الخمس الماضية 405٪، وهو ما يتجاوز عائد سعر السهم المذكور سابقًا. وبالتالي، عززت الأرباح التي دفعتها الشركة العائد الإجمالي للمساهمين.

منظور مختلف

من الجيد أن نرى أن شركة CSW Industrials كافأت المساهمين بعائد إجمالي للمساهمين بنسبة 83% في الأشهر الاثني عشر الماضية. بالطبع، يشمل ذلك توزيعات الأرباح. نظرًا لأن إجمالي العائد على المساهمين لمدة عام واحد أفضل من إجمالي العائد على المساهمين لمدة خمس سنوات (يبلغ الأخير 38% سنويًا)، فيبدو أن أداء السهم قد تحسن في الآونة الأخيرة. ونظرًا لأن زخم سعر السهم لا يزال قويًا، فقد يكون من المفيد إلقاء نظرة فاحصة على السهم، حتى لا تفوتك الفرصة. إذا كنت ترغب في البحث عن CSW Industrials بمزيد من التفصيل، فقد ترغب في إلقاء نظرة على ما إذا كان المطلعون قد اشتروا أو باعوا أسهمًا في الشركة.

بالطبع، قد تجد استثمارًا رائعًا بالبحث في أماكن أخرى. لذا ألق نظرة على هذه القائمة المجانية للشركات التي نتوقع أن تحقق نموًا في الأرباح.

يرجى ملاحظة أن العائدات السوقية المذكورة في هذه المقالة تعكس متوسط العائدات المرجحة للسوق للأسهم التي يتم تداولها حاليًا في البورصات الأمريكية.

هذه المقالة التي نشرتها سيمبلي وول ستريت هي مقالة عامة بطبيعتها. نحن نقدم تعليقات تستند إلى بيانات تاريخية وتوقعات محللين باستخدام منهجية غير متحيزة فقط ولا تهدف مقالاتنا إلى تقديم نصيحة مالية. لا تشكل توصية بشراء أو بيع أي سهم، ولا تأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نهدف إلى تزويدك بتحليل طويل الأجل مدفوعًا بالبيانات الأساسية. يرجى ملاحظة أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركات الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ليس لدى سيمبلي وول ستريت أي موقف في أي من الأسهم المذكورة.