عندما يكون لدى ما يقرب من نصف الشركات في الولايات المتحدة نسب سعر إلى أرباح (أو "مضاعفات الربحية") أقل من 17x، يمكنك اعتبار Arcadium Lithium plc ( NYSE:ALTM ) سهمًا من المحتمل تجنبه مع سعر P 21.9x / نسبة E. ومع ذلك، سنحتاج إلى البحث بشكل أعمق قليلاً لتحديد ما إذا كان هناك أساس منطقي لارتفاع السعر إلى الربحية.

لم تكن الأوقات الأخيرة مفيدة لشركة Arcadium Lithium حيث انخفضت أرباحها بشكل أسرع من معظم الشركات الأخرى. وربما يتوقع كثيرون أن يتعافى أداء الأرباح السيئ بشكل كبير، الأمر الذي منع السعر إلى الربحية من الانهيار. كنت تأمل ذلك حقًا، وإلا فإنك تدفع ثمنًا باهظًا جدًا دون سبب محدد.

تحقق من أحدث تحليلاتنا لـ Arcadium Lithium

هل أنت حريص على معرفة كيف يعتقد المحللون أن مستقبل Arcadium Lithium يتعارض مع الصناعة؟ وفي هذه الحالة، يعد تقريرنا المجاني مكانًا رائعًا للبدء .

كيف يتجه نمو أركاديوم الليثيوم؟

المرة الوحيدة التي ستشعر فيها بالارتياح حقًا عند رؤية نسبة ربحية مرتفعة مثل Arcadium Lithium هي عندما يكون نمو الشركة في طريقه للتفوق على السوق.

بأثر رجعي، حقق العام الماضي انخفاضًا محبطًا بنسبة 50٪ في صافي أرباح الشركة. تمكنت ربحية السهم على الأقل من عدم التراجع تمامًا عما كانت عليه قبل ثلاث سنوات بشكل إجمالي، وذلك بفضل فترة النمو السابقة. لذلك يبدو لنا أن الشركة حققت نتائج مختلطة من حيث زيادة الأرباح خلال تلك الفترة.

وبالانتقال إلى التوقعات، ينبغي أن تحقق السنوات الثلاث المقبلة نموًا بنسبة 29٪ سنويًا وفقًا لتقديرات المحللين الذين يراقبون الشركة. وهذا يتشكل ليكون أعلى ماديًا من توقعات النمو البالغة 10.0٪ سنويًا للسوق الأوسع.

في ضوء ذلك، من المفهوم أن مضاعف الربحية لشركة Arcadium Lithium يتفوق على غالبية الشركات الأخرى. يبدو أن معظم المستثمرين يتوقعون هذا النمو المستقبلي القوي وهم على استعداد لدفع المزيد مقابل السهم.

خلاصة القول في نسبة السعر إلى الربحية الخاصة بشركة Arcadium Lithium

يمكننا أن نقول إن قوة نسبة السعر إلى الأرباح ليست في المقام الأول أداة تقييم بل لقياس معنويات المستثمرين الحالية والتوقعات المستقبلية.

كما توقعنا، كشف فحصنا لتوقعات المحللين لشركة Arcadium Lithium أن توقعات أرباحها المتفوقة تساهم في ارتفاع سعر السهم إلى الربحية. في هذه المرحلة، يشعر المستثمرون أن احتمال تدهور الأرباح ليس كبيرًا بما يكفي لتبرير انخفاض نسبة السعر إلى الربحية. ومن الصعب أن نرى سعر السهم ينخفض بقوة في المستقبل القريب في ظل هذه الظروف.

ومن الجدير بالذكر أيضًا أننا وجدنا علامة تحذير واحدة لـ Arcadium Lithium والتي يجب أن تأخذها بعين الاعتبار.

من المهم التأكد من أنك تبحث عن شركة رائعة، وليس فقط الفكرة الأولى التي تصادفك. لذا قم بإلقاء نظرة خاطفة على هذه القائمة المجانية للشركات المثيرة للاهتمام التي حققت نموًا قويًا في الأرباح مؤخرًا (وسعر ربحية منخفض).

هذه المقالة التي كتبها Simply Wall St عامة بطبيعتها. نحن نقدم التعليقات بناءً على البيانات التاريخية وتوقعات المحللين فقط باستخدام منهجية غير متحيزة وليس المقصود من مقالاتنا أن تكون نصيحة مالية. ولا يشكل توصية لشراء أو بيع أي سهم، ولا يأخذ في الاعتبار أهدافك أو وضعك المالي. نحن نهدف إلى أن نقدم لك تحليلًا مركزًا طويل المدى مدفوعًا بالبيانات الأساسية. لاحظ أن تحليلنا قد لا يأخذ في الاعتبار أحدث إعلانات الشركة الحساسة للسعر أو المواد النوعية. ببساطة، ليس لدى Wall St أي مركز في أي من الأسهم المذكورة.